📖 Qu'est-ce que c'est ?
Le simulateur de portefeuille virtuel permet de construire une allocation d'actifs diversifiée et de projeter son évolution dans le temps. Il combine différentes classes d'actifs (actions, obligations, immobilier, or) selon votre profil de risque.
L'objectif est de visualiser l'impact de vos choix d'allocation sur le rendement espéré et la volatilité de votre portefeuille.
⚙️ Comment ça fonctionne
Le simulateur calcule le rendement et la volatilité pondérés de votre portefeuille en fonction de l'allocation définie, puis projette l'évolution du capital sur l'horizon choisi.
Rendement = Σ (poids × rendement classe)
Capital final = Capital × (1 + rendement)^n + versements
Trois profils prédéfinis (Prudent, Équilibré, Dynamique) permettent de démarrer rapidement avec une allocation cohérente.
👥 À qui s'adresse ce simulateur ?
- Épargnants débutants souhaitant comprendre les principes de diversification
- Investisseurs voulant tester différentes allocations avant d'investir
- CGP illustrant des stratégies d'allocation à leurs clients
- Particuliers préparant un projet d'investissement long terme
⚠️ Points de vigilance
- Rendements historiques — Les performances passées ne garantissent pas les performances futures
- Volatilité — Un rendement élevé s'accompagne généralement d'une volatilité plus importante
- Corrélations — Le simulateur simplifie les corrélations entre classes d'actifs
- Frais — Les frais de gestion (ETF, SCPI) ne sont pas intégrés
- Fiscalité — L'impact fiscal dépend de l'enveloppe (PEA, AV, CTO)
⚖️ Avantages et limites
✅ Avantages
- Visualisation claire de l'allocation
- Projection sur long terme
- Profils prédéfinis adaptés
- Personnalisation complète
- Pédagogie sur la diversification
❌ Limites
- Rendements théoriques
- Pas de prise en compte des frais
- Corrélations simplifiées
- Scénarios moyens uniquement
- Pas de simulation de crise
📚 Références
- Règlement PRIIPS (UE 1286/2014) — Document d'informations clés pour les produits packagés
- Directive MIF II (2014/65/UE) — Adéquation des conseils en investissement
- Art. L533-12 CMF — Obligation d'évaluer l'adéquation du service au client
- AMF — Recommandations sur la diversification des placements
📝 Glossaire
- Allocation d'actifs
- Répartition du capital entre différentes classes d'actifs pour optimiser le couple rendement/risque.
- Volatilité
- Mesure de l'amplitude des variations de valeur d'un actif. Plus elle est élevée, plus le risque est important.
- Diversification
- Stratégie consistant à investir dans plusieurs classes d'actifs peu corrélées pour réduire le risque global.
- Ratio de Sharpe
- Indicateur de performance ajustée du risque : (rendement - taux sans risque) / volatilité.
- Profil de risque
- Caractérisation de la tolérance au risque : prudent, équilibré ou dynamique.
- Horizon d'investissement
- Durée pendant laquelle l'investisseur prévoit de conserver ses placements.